Asset Class คือ การจัดกลุ่มสินทรัพย์ที่มีลักษณะและพื้นฐานคล้ายคลึงกันมาอยู่ในกลุ่มเดียวกัน ไม่ว่าจะเป็นสภาพคล่อง ความเสี่ยง และผลตอบแทน
อ่านความหมายแล้วก็อาจจะยังเห็นภาพค่อยไม่ชัดเท่าไร ขอนำของใช้ในชีวิตประจำวันมายกตัวอย่างเพื่อให้ได้เห็นภาพชัดเจนมากขึ้น เช่น โทรศัพท์มือถือ โทรศัพท์บ้าน แล็ปท็อป โทรทัศน์ วิทยุ กล้องถ่ายรูป เครื่องเล่น MP3 ฯลฯ อุปกรณ์เหล่านี้ส่วนใหญ่มีลักษณะที่คล้ายคลึงกัน สามารถใช้กล้องถ่ายรูปและโทรศัพท์มือถือในการถ่ายภาพ สามารถใช้แล็ปท็อป เครื่องเล่น MP3 หรือวิทยุเล่นเพลงได้ แต่อุปกรณ์แต่ละชนิดก็มีความโดดเด่นที่ไม่เหมือนกัน และสามารถตอบสนองผู้ใช้งานในวัตถุประสงค์ที่แตกต่างกัน โดย Asset Class มีทั้งหมด 5 ประเภทดังนี้
เงินสด (Cash) คือ เงินที่อยู่ในรูปแบบของสกุลเงินทั้งหมด ไม่ว่าจะเป็น เหรียญกษาปณ์ ธนบัตร เงินฝากธนาคารประเภทต่าง ๆ โดยในที่นี่จะรวมไปถึงรายการเทียบเท่าเงินสด (Cash equivalents) ด้วย ซึ่งหมายถึง เงินลงทุนในระยะสั้นที่มีสภาพคล่องสูง พร้อมจะเปลี่ยนแปลงเป็นเงินสดได้ตลอดเวลา เช่น ตั๋วเงิน หรือตั๋วสัญญาใช้เงินที่ออกโดยสถาบันการเงิน
ตราสารทุน (Equity) หรือ หุ้น (Stock) นั่นเอง เป็นตราสารที่แสดงถึงความเป็นเจ้าของบริษัทซึ่งออกโดยบริษัทต่าง ๆ เพื่อเป็นการระดมเงินทุนไปใช้ในการดำเนินกิจการ ผู้ที่ถือตราสารทุนจะมีโอกาสได้รับผลตอบแทนจาก “ส่วนต่างของราคา (Capital Gain)” รวมไปถึงผลตอนแทนจาก “เงินปันผล (Dividend Yield)”
ตราสารหนี้ (Fixed Income) ตราสารทางการเงินชนิดหนึ่งที่แสดงถึงการกู้ยืม โดยผู้ถือตราสารหนี้จะมีสถานะเป็น “เจ้าหนี้” หรือ “ผู้ให้กู้” ส่วนผู้ออกตราสารหนี้จะมีสถานะเป็น “ลูกหนี้” หรือ “ผู้กู้” เมื่อครบกำหนด ผู้ถือตราสารหนี้จะได้รับเงินต้นคืนพร้อม “ดอกเบี้ย” ที่เป็นผลตอบแทนจากการถือตราสารหนี้ โดยตราสารหนี้ในที่นี้ยังรวมไปถึง พันธบัตรรัฐบาล พันธบัตรเทศบาล หุ้นกู้ที่ออกโดยบริษัทต่าง ๆ และตราสารตลาดเงิน เป็นต้น
อสังหาริมทรัพย์ (Real Estate) คือ ที่ดินและทรัพย์สินที่ติดกับที่ดินซึ่งรวมถึงส่วนต่อเติมถาวรที่มนุษย์เป็นผู้สร้างขึ้น เช่น บ้าน อาคาร อพาร์ทเม้นท์ คอนโดมิเนียม ฯลฯ นอกจากนี้ยังรวมไปถึงกรรมสิทธิ์ในความเป็นเจ้าของที่ดินอีกด้วย
สินค้าโภคภัณฑ์ (Commodities) เป็นสินค้าที่มีมาตรฐานเดียวกันทั่วโลก ไม่ว่าจะผลิตที่ใดและใครเป็นผู้ผลิตก็ตาม สินค้าโภคภัณฑ์สามารถแบ่งออกได้เป็น 2 ประเภทใหญ่ ๆ ซึ่งได้แก่ Hard Commodity คือสินค้าที่เกิดขึ้นจากธรรมชาติ เช่น ถ่านหิน ทองคำ น้ำมัน เป็นต้น และ Soft Commodity คือสินค้าที่เกิดจากการผลิตของมนุษย์ เช่น สินค้าทางการเกษตรต่าง ๆ ไม่ว่าจะเป็น ยางพารา ข้าวโพด ข้าวสาลี เป็นต้น
แต่ในปัจจุบันนักลงทุนมืออาชีพมักจะแนะนำให้ผสมผสานการลงทุนใน Asset Class 3 ประเภทหลัก คือ หุ้น พันธบัตร และ เงินสด เนื่องมาจาก “หุ้น” มักจะให้ผลตอบแทนที่ดีในช่วงที่เศรษฐกิจเติบโตอย่างแข็งแกร่ง ในขณะที่ “พันธบัตร” จะให้ผลตอบแทนที่ดีเมื่อเศรษฐกิจอยู่ในช่วงขาลง และแนะนำให้มีการสำรอง เงินสด ไว้ซึ่งในที่นี้รวมถึงการลงทุนในกองทุนรวมตลาดเงินที่มีสภาพคล่องสูง หรือการฝากเงินไว้ในบัญชีธนาคารที่มีดอกเบี้ยเพื่อเป็นเงินสำรองฉุกเฉินในกรณีที่เกิดเหตุการณ์ไม่คาดคิดขึ้น แต่ทรัพสินย์ทั้ง 3 ประเภทนี้ก็มีข้อเสียเช่นกัน
เงินสด (Cash) ถือเป็นตัวเลือกที่ปลอดภัยที่สุดในการรักษาเงินลงทุนของคุณและเป็นสินทรัพย์ที่มีสภาพคล่องมากที่สุด อย่างไรก็ตามการถือเงินสดอาจจะต้องพบกับผลกระทบของภาวะเงินเฟ้อและผลตอบแทนในระยะ ยาวมักจะต่ำกว่าสินทรัพย์ประเภทอื่น ๆ
พันธบัตร (Bond) ส่วนใหญ่แล้วจะให้ผลตอบแทนที่ดีกว่าเงินสดในระยะยาวเนื่องจากผู้ถือหุ้นกู้มักจะได้รับอัตราดอกเบี้ยที่สูงกว่าอัตราผลตอบแทนของกองทุนออมทรัพย์หรือกองทุนตลาดเงิน อย่างไรก็ตามมีความเป็นไปได้ที่ผู้ถือหุ้นกู้จะสูญเสียเงินลงทุน
หุ้น (Stocks) มีศักยภาพในเอาชนะอัตราเงินเฟ้อได้เป็นอย่างดีในระยะยาว อย่างไรก็ตามในระยะสั้นราคาหุ้นอาจผันผวนได้มากซึ่งอาจนำไปสู่การสูญเสียเงินลงทุนครั้งใหญ่หากนักลงทุน
อย่างไรก็ตามไม่มีสินทรัพย์ประเภทไหนที่ตอบโจทย์ความต้องการของนักลงทุนได้ทั้งหมด ไม่ว่าจะเป็น สภาพคล่อง ความเสี่ยง และไม่ควรคาดหวังว่าจะสร้างความมั่นคงในระยะยาวได้
ท้ายที่สุดแล้ววัตถุประสงค์ที่แท้จริงของการจัดสรรสินทรัพย์ (AssetAllocation) คือการช่วยให้นักลงทุนสามารถบรรลุเป้าหมายการลงทุนในระยะยาวได้ด้วยความเสี่ยง โดยผลตอบแทนจะเป็นไปตามวิถีการลงทุนและการวางแผนของนักลงทุนแต่ละคนนั่นเองค่ะ
🏡 𝐏𝐚𝐬𝐬𝐢𝐨𝐧 𝐑𝐞𝐚𝐥𝐭𝐨𝐫 ผู้เชี่ยวชาญบริการด้านธุรกิจอสังหาริมทรัพย์ ให้บริการซื้อ ขาย เช่า บ้านและคอนโด ระดับมืออาชีพแบบครบวงจร . 📮 สอบถามเพิ่มเติม ได้ที่ 💬 LINE @: https://lin.ee/QysJ4xN 📞 Tel : 02-0810000, 065-5105370 🌐 Website: https://passionrealtor.com/ #PassionRealtor #PassionforyourFullLiving #PropertyRealtor #ที่ปรึกษาอสังหาริมทรัพย์ #PropertyConsult #PropertyMarketing #พัฒนาอสังหาริมทรัพย์ #คอนโด #เช่า #เช่าคอนโด #ซื้อคอนโด #่เช่าคอนโด #ขายคอนโด #ซื้อบ้าน #ขายบ้าน #นายหน้าที่ดิน #ซื้อขายที่ดิน
